Hoy ha destacado el avance del DAX alemán(0,9%), mientras que el IBEX 35 ha subido un 0,2%. Las mayores subidas se han dado en los sectores cíclicos, como consumo discrecional, tecnología, industrial y financiero.
En la región Asia-Pacífico, las cifras chinas minoristas (en interanual al máximo desde mayo) e industriales, han superado las previsiones, calmando así los temores de deflación, el día de la reunión entre el presidente Xi Jinping y el presidente estadounidense Joe Biden. Por otro lado, el banco central (PBOC) ha mantenido los tipos de la facilidad de crédito a 1 año como se esperaba en el 2,5%. Con esta situación, el Hang Seng hongkonés ha registrado la mayor revalorización (3,9%), y el Nikkei 225 ha subido un 2,5%.
Por su parte, los índices de Wall Street, a cierre de sesión europea, cotizan en verde
Claves de la sesión
Quinta jornada de subidas entre las últimas seis.
En Reino Unido, la tasa de inflación general de octubre en Reino Unido se moderó hasta mínimos desde octubre de 2021, al marcar un 4,6% (vs el 6,7% en septiembre) en términos interanuales. Por su parte, la Comisión Europea ha recortado sus estimaciones de PIB de la Eurozona en 2023 en 2 décimas hasta 0,6% desde el 0,8% en agosto. En 2024 estiman un avance de 1,2% y para 2025 de 1,7%.
En el lado empresarial, Siemens Energy ha obtenido unos ingresos trimestrales un 2,5% inferiores en términos interanuales, 2% por debajo de lo esperado, y el beneficio neto de -900 millones es un 45% inferior. Sin embargo, estima que volverá a beneficios en su año fiscal 2024 tras el acuerdo con el gobierno alemán de garantías por 15.000 millones, para conseguir contratos grandes que compensen las pérdidas actuales de su división de turbinas de viento Gamesa.
Renta fija
Las TIRes de la deuda soberana se establizan.
Jornada de ligeras subidas en las TIRes de los principales bonos soberanos, que corrigen parte de las caídas recientes.
Así, la TIR del Bund a 10 años ha avanzado 4 pb a 2,64% y la referencia española ha subido 3 pb a un 3,66%. El Treasury a 10 años sube 10 pb hasta un 4,55%.
Materias primas y divisas
Segunda jornada de caída en el precio del petróleo.
El informe mensual de la Agencia Internacional de la Energía (AIE) señaló que las revisiones al alza del crecimiento de la demanda de petróleo fueron mayores que las de la oferta para el próximo año. Por otro lado, la UE está buscando formas de hacer cumplir el límite de precios a las exportaciones rusas de petróleo, lo que podría incluir el bloqueo de los petroleros rusos, que representan aproximadamente el 60% de las exportaciones de crudo y productos de Rusia, que ascienden a 6,5 millones de barriles diarios. Además, la UE ha acordado nuevas normas para restringir las emisiones de metano relacionadas con las importaciones de petróleo, gas y carbón a partir de 2030.
Noticias empresariales
Infineon
La empresa alemana de semiconductores ha publicado los resultados de su último trimestre fiscal con un aumento de las ventas de 5% interanual, 2% por encima de lo esperado, con margen de 25,2% como esperado (destacando el 28,5% en Automoción). En medio de las débiles perspectivas del sector, espera que su principal segmento de automoción registrará un crecimiento de las ventas de dos dígitos en el ejercicio fiscal, y que el mercado de la electrónica de consumo se recuperará a finales de 2024. Por último, el dividendo para este año ha aumentado un 9% interanual a 0,35 euros.
Principales indicadores macroeconómicos del día
Inflación en Reino Unido
Según la Oficina Nacional de Estadística de Reino Unido, en octubre la tasa de inflación general se moderó significativamente 2,1 pp hasta un 4,6% (vs el 6,7% en septiembre) en términos interanuales. En términos mensuales los precios se mantuvieron estables (vs 0,5% en septiembre).
Por su parte, la tasa de variación interanual del IPC subyacente (excluyendo energía y alimentos frescos) se situó en un 5,7% (vs. 6,1% en septiembre).
Índice de Precios de Producción de Reino Unido
En octubre, los precios de los insumos se redujeron en un -2,6% (vs el -2,1% revisado en septiembre). Por su parte, el precio de producción cambió la tendencia al alza (0,2%) de septiembre por un descenso de 0,6% en octubre.
Inflación en Francia
Según el Instituto Nacional de Estadística de Francia, los precios del consumidor se incrementaron interanualmente un 4,0%, en línea con el consenso del mercado. En términos mensuales, también se cumplieron las expectativas proyectadas con un aumento de un 0,1% (vs -0,5% en septiembre).
Inflación en Italia
Según el Instituto Nacional de Estadística de Italia, los precios del consumidor en términos interanuales se moderaron hasta un 1,7% respecto a un 5,3% en septiembre. En términos mensuales el IPC general se contrajo un 0,2% respecto a septiembre. Esta corrección se explicó a la moderación generalizada de los precios de los productos energéticos no regulados y de los productos energéticos regulados.
Tasa de desempleo ILO en Francia
En el T3 de 2023, la tasa de desempleo definida por la Organización Internacional del Trabajo se incrementó en 0,2pp hasta 7,4% de la población activa.
Producción Industrial en la Eurozona
Según Eurostat, en septiembre la producción industrial en la Eurozona se redujo un 6,9% en términos interanuales, agudizando negativamente el resultado presentado en agosto (-5,1%). En términos mensuales, se produjo una contracción en 1,1%.
Balanza Comercial
En septiembre, el comercio internacional de bienes presentó un destacado superávit de 10.000 millones de euros, en comparación con 5.900 millones de euros en agosto.
Solicitudes Semanales de Hipotecas en Estados Unidos
En la semana finalizada el pasado 10 de noviembre, las peticiones de hipotecas en EEUU aumentaron ligeramente hasta un 2,8% respecto a un 2,5% en la semana previa (0,3pp). Asimismo, el tipo hipotecario a 30 años no mostró ningún cambio, manteniéndose en 7,61%.
