La colocación en Euronext Ámsterdam, prevista para este viernes, ha desvelado datos que no se conocían de la estructura. En el caso de España resulta interesante saber que con la OPV de Tendam (Springfield, Cortefiel) o la venta del 15% indirecto que posee en la gasista Naturgy ante la posible oferta de compra de Taqa podría ingresar algo más de 5.000 millones.
Además, el folleto de la salida a bolsa desvela una contingencia fiscal de gran tamaño por una operación española cerrada hace tiempo, pero que vuelve ahora a la primera línea de actualidad porque CVC está a punto de realizar las citadas desinversiones en Tendam y Naturgy en España que se podrían ver afectadas por ello. En concreto, Hacienda reclama a la firma desde 2021 un pago de impuestos por la venta de QuironSalud a la alemana Fresenius en 2016. La gestora de capital riesgo identifica la factura en litigio en unos 270 millones de euros al fisco, sin incluir intereses y multas, por el desacuerdo en la tributación.
CVC asegura que «está impugnando con firmeza el fundamento técnico de las liquidaciones» por parte de la Agencia Tributaria (AEAT) planteadas por la venta en 2017 del grupo hospitalario. Tanto la firma de inversiones como sus abogados «creen que es poco probable» que Hacienda tenga razón, aunque no puede garantizar que vayan a salir indemnes. Hacienda denunció a CVC por presunto fraude en la tributación de la venta del 61% de Quiron por 5.760 millones, la mitad en plusvalías.
Igualmente, la salida a bolsa de CVC Capital Partners destapa su accionariado :la firma estadounidense Blue Owl Investor es su mayor accionista con el 8,1% de las acciones, seguida de los cofundadores de CVC, Donald Mackenzie, con el 7%; y Rolly va Rappard, con otro 6,9%. Ambos venderán una pequeña parte de sus títulos. El nuevo presidente, Steve Koltes, (4,4%) y el consejero delegado, Rob Lucas, (3,6%) aparecen como propietarios destacados. El español Javier de Jaime Guijarro, socio de la firma desde 1997, ha aflorado un 3,5% de la compañía valorado en más de 500 millones de euros, según el folleto de la operación.
Además de una emisión de nuevas acciones a través de una ampliación de capital, un porcentaje relevante de la colocación se corresponde con la venta de participaciones de Danube, del fondo de Singapur; KIA (Kuwait), y Stratosphere (Hong Kong). Los accionistas se pagarán además un dividendo de 307 millones de euros previo a su salida a bolsa.
En cuanto a su actividad, la gestora CVC está inmersa como socio de 125 compañías en la actualidad. Sus ingresos en 2023 alcanzaron los 1.093 millones de euros. Las comisiones de gestión del equipo gestor alcanzaron los 744 millones. Su beneficio después de impuestos se situó en los 633 millones. Con 1.154 empleados, la firma de origen británico declara unos activos bajo gestión y asesoramiento valorados en 186.000 millones de euros lo que le convierte en una de las principales empresas de capital riesgo del mundo.
